Chorus Aviation completa la seva adquisició de Falko Regional Aircraft

Chorus Aviation Inc. anuncia que ha completat la seva adquisició de Falko Regional Aircraft Limited, tal com es va anunciar anteriorment el 27 de febrer de 2022. Aquesta adquisició transforma Chorus en un proveïdor de serveis complets de primer nivell en l'aviació regional amb capacitats úniques per maximitzar el valor en cada etapa de cicle de vida d'un avió. La finalització d'aquesta transacció estableix Chorus com l'arrendador d'avions més gran del món centrat únicament en invertir en l'espai d'arrendament d'avions regionals, i dóna lloc a una cartera de 348 avions regionals amb un valor agregat d'aproximadament 4.5 milions de dòlars EUA que són propietat, gestionats i/o. o operat per filials de Chorus. Tal com preveu l'acord d'adquisició, Chorus espera adquirir els interessos beneficiaris de cinc fideïcomisos d'aeronaus de manera diferit abans de finals del segon trimestre de 2022 (subjecte a la satisfacció o renúncia de les condicions especificades aplicables a aquestes transaccions) amb el total a 353 avions.

"Estic molt content i molt optimista sobre les nostres futures oportunitats de creixement", va dir Joe Randell, president i conseller delegat. Aviació Coral. "Aquesta adquisició transformadora estableix Chorus com l'arrendador d'avions més gran del món centrat en el segment de l'aviació regional i un proveïdor líder mundial en tots els aspectes de l'aviació regional. A més, s'espera que la transacció augmentarà els guanys i els guanys per acció el 2022. Amb l'addició de falkoLa plataforma de gestió d'actius de, passarem a fer créixer el nostre negoci d'arrendament mitjançant un model lleuger d'actius, augmentant significativament la generació de flux d'efectiu, millorant el rendiment del capital invertit i facilitant la recerca d'acords més grans amb un accés més eficient al capital social. El creixement mitjançant l'accés a capital de tercers redueix l'exposició del balanç, redueix el risc d'actius de deute i valor residual, alhora que millora l'estabilitat i la diversitat dels guanys, mitjançant comissions de gestió d'actius. Les plataformes d'arrendament combinades també presenten una oportunitat de mercat ampliada que cobreix tot l'espectre d'edat d'avions regionals, des de nous lliuraments fins a avions de mitjana i finalització. Les habilitats i capacitats tècniques de Chorus, com ara la reutilització d'avions, el desmuntatge al final de la vida útil i l'aprovisionament i la venda de peces, ofereixen múltiples oportunitats per maximitzar els retorns dels actius de l'aeronau".

Simultàniament amb el tancament de l'adquisició de Falko, Chorus va tancar la col·locació privada amb una filial de Brookfield Special Investments Fund LP ('Brookfield') tal com es va anunciar anteriorment el 27 de febrer de 2022. Com a resultat d'aquesta transacció, Brookfield en té 25,400,000 (classe). Accions amb dret a vot B) de Chorus (que representen aproximadament el 12.5% de les accions ordinàries emeses i en circulació de Chorus), 300,000 accions preferents de Chorus Sèrie 1 i 18,642,772 warrants de compra d'accions ordinàries. Chorus i Brookfield també van signar un acord de drets dels inversors en relació amb la inversió de Brookfield. Aquesta nova relació amb Brookfield dóna accés a Chorus a la seva àmplia experiència en gestió d'actius, captació de fons i mercats de capitals.

"Estic profundament agraït al nostre equip per oferir un valor significatiu als nostres empleats, clients i accionistes. La dedicació de l'equip de Chorus Aviation Capital al creixement des dels seus inicis el 2017 ha ajudat a fer realitat aquesta fita tan significativa; són un complement fantàstic per a l'equip de Falko, i estem molt contents de donar la benvinguda als empleats de Falko al grup Chorus. La nostra prioritat immediata és integrar perfectament les operacions i garantir l'execució exitosa de les oportunitats que aquesta transacció ofereix. Creiem que el moment d'aquest esforç és oportú, ja que els viatges aeris globals continuen reactivant-se i la demanda d'arrendament d'avions regionals augmenta", va concloure el Sr. Randell.

D'acord amb els termes de l'Acord de drets dels inversors entre Chorus i Brookfield, el Sr. David Levenson, soci director i cap global de Brookfield Special Investments, i Frank Yu, director general de Brookfield Special Investments, han estat nomenats a la junta directiva de Chorus. A més, el Sr. Paul Rivett ha estat nomenat President de la Junta Directiva del Cor. Paul es va unir a la junta directiva de Chorus el 2021 i és el cofundador i president de NordStar Capital Inc., una empresa que va cofundar el 2020. Abans de cofundar NordStar, va exercir com a president de Fairfax Financial Holdings Limited, una empresa global companyia d'assegurances i inversió de valor, on va treballar durant gairebé dues dècades. L'antic president de la junta de Chorus, el Sr. Richard Falconer i el director, el Sr. Sydney John Isaacs, van decidir retirar-se de la Junta de Chorus a partir d'avui, permetent així el nomenament immediat dels candidats a Brookfield. L'equip de Chorus està molt en deute per la seva dedicació i compromís, i els agraeix sincerament el seu servei.

Aspectes destacats de la transacció

Augment de mida i escala:

•  Cartera de 348 aeronaus propietat, operada i/o gestionada amb 32 companyies aèries de 23 països.
• Les oportunitats de mercat s'amplien i milloren gràcies a l'enfortiment de la competitivitat del mercat i la capacitat d'executar transaccions d'arrendament més grans.
• El conjunt complet d'ofertes de serveis i l'espectre complet d'aeronaus ofereixen la capacitat d'oferir solucions de valor afegit als clients.
• La millor plataforma de comerç de la seva classe amb una visió profunda del mercat i relacions.

Agraïment financer el primer any:

•  Guanys i BPA el 2022 creant un perfil financer atractiu.
• El model de gestió d'actius augmenta la generació de flux d'efectiu, millora la rendibilitat del capital invertit, redueix el cost del capital i el risc del balanç.
• Diversifica els fluxos d'ingressos i proporciona accés a grups més grans de capital per accelerar el creixement.
• La inversió de Brookfield redueix immediatament el palanquejament net.
• Múltiples estratègies de sortida d'aeronaus proporcionen rendiments millorats per als accionistes.
• Ben capitalitzat per buscar noves oportunitats de creixement a través de diversos canals d'adquisició.

Experiència excepcional en gestió d'actius, captació de capitals i mercats:

•  Combina els millors equips de gestió de l'aviació regional amb més de 200 anys d'experiència.
• Estableix Brookfield com a inversor estratègic amb una participació del 12.5% d'accions comuns i afegeix l'experiència de Brookfield a la Junta Directiva de Chorus.